商務世界·中國商務服務大會——2017夏季峰會在北京國際會議中心拉開帷幕，鉑諾董事長簡毅應邀在大會上發表了《互聯網金融后時代，人工智能驅動智能金融新賽道》的演講。

本次大會以“鏈接生態·共享未來”為主題，近3000人參加共話行業新未來，包括鉑諾董事長簡毅、商務部、工信部領導等在內的70位主講嘉賓，130多個品牌參加；本次大會由商務部流通產業促進中心、中國國際商會共同發起指導，主旨是搭建商務服務資源對接平臺，致力打造創新、協調、綠色、開放、共享的商務服務全生態產業鏈。

每一次技術領域的革新，最終都將帶來人們生活方式的變革。從原始的刀耕火種，到最近的幾次技術革命，深深地改變了每一個人和外部世界的協作方式。縱觀人類近千年的發展歷史，兩次技術革命的時間間隔越來越短，從早一些的IT時代、DT時代，到后來以AlphaGo戰勝李世石、柯潔等人類最強大腦為標志，人類正式邁入人工智能時代。

人工智能技術正在滲透到每一個行業，電商、社交、生活服務、娛樂...... 但是最令人矚目的還是人工智能技術應用于金融行業。此前《財新周刊》記者就AI技術在中國金融領域的應用問題對鉑諾AI產品負責人李浩進行了專訪。在這里我們整理了鉑諾董事長簡毅在商務服務大會夏季峰會上的演講概要，給廣大投資者同步中國智能金融技術發展的最新消息。

以下為鉑諾董事長簡毅的演講概要：

第一，新金融的特點

從2011年開始，互聯網金融（包括從余額寶開始），互聯網和金融結合，包括跟金融創新的結合，現在大家都在提新金融這個概念。走到2017年，除了傳統的金融以外，在新金融領域里誕生過很多的公司，為整個中國的老百姓，包括為推進傳統金融的改革、創新，包括在服務商的升級，都起到了很大的推動作用。

金融其實主要是兩個問題：

問題一，資產端的問題。

問題二，負債端的問題。

任何金融創新都離不開這兩個維度。你到底是在資產端創新還是在負債端創新。

負債端，也叫資金端（其實是指客戶，你服務的客戶，誰給你錢）。資產端就是說你有什么樣的新型風控手段，包括新金融產品的設計，能夠創新地做出一些用戶更期待的金融產品。

而新金融的特點是，過去很多年傳統金融機構里面的一些產品也好，包括傳統金融機構提供的產品也好，新金融最大的特點就是在負債端這一塊，就是人群服務這一塊會有很大的創新。比如像鉑諾，我們更多的是集中定位于中產富裕家庭的理財，解決的是可投凈資產10萬美金以上中國追產富裕家庭的投資理財需求。

資產端，從2011年余額寶開始，包括后來的P2P，包括像現在的消費金融，更多地是解決人借貸的需求。能夠創新出的一個資產端還是固定收益類這一塊。而鉑諾更多的資產端的創立、創新，更多是基于權益類資產的創新。這個創新可能會使我們區別于現在市面上很多的互聯網平臺也好，或者金融科技平臺也好，或者科技金融平臺也好，最大的一個創新。

第二，為什么說新金融是最容易被人工智能滲透的領域。

人工智能是基于深度學習（包括算法、大數據），如何去達到人類智慧極限的一次創新，尤其是在各個行業里面。金融這個行業是一個絕對的智力密集型行業，對于這樣一個行業，被人工智能滲透的可能性會更高。無論是智能投顧還是智能投研，甚至是在這個領域的智能營銷，它都會比別的行當更有直接的場景，包括相對更近的商業模式。

第三，鉑諾在人工智能新基金方面的實踐

鉑諾這家公司最早是依于共享金融理念而創立。在新基金這個領域里面，區別于傳統金融（或者是說互聯網金融、余額寶）來講，鉑諾最中的是實現了權益類創新領域里我們找到了一條屬于我們自己的路徑。并且基于共享金融的理念，鉑諾實現了如何將超高凈值個人的資產，包括他們的服務，怎么可以讓普通的中產富裕家庭也可以同等地享受他們的服務和產品。這是我們鉑諾的1.0。

這就是我們鉑諾旗下的權益類創新平臺。這就是目前鉑諾的1.0，是基于共享金融，在權益類方向資產端的創新。目前在這個領域里面，基本上在同期2014年到現在，也有很多平臺有類似的創新，但是最后大部分都已經退出了這個市場，而鉑諾目前的發展勢頭非常好。而且我們在合規方面也做到了行業最好的規范，甚至更領先現在對于合規的要求。

鉑諾2.0，我們更多的是在“智能投顧”、“智能投研”這塊希望有突破。對于在這些傳統鉑諾理財，我們現在在積極地申請一個公募基金牌照，在金融業務這一塊，我們將來會有一個全市場AI驅動前決策流程定位這樣一個主觀加量化相結合的公募基金。這就區別于余額寶和天弘的關系，它們更多的是基于債和活期的一個產品。

對于鉑諾來講，我們資產端沉淀的商業模式是創新的、權益類的、AI驅動前決策流程的主觀加量化的公募基金。這是我們在金融端的1.0。

在科技端，接下來我們與創新工廠、AI工程院、谷歌中國、小米等優秀的技術團隊技術“智能投顧”、“智能投研”兩個產品積極地開發當中。接下來鉑諾會誕生一個機器人，在“智能投研”這一塊對于傳統的股票分析，包括選股、投資決策方面我們會有一個新的探索，我們會盡快會拿出我們的一個應用的產品，并且我們認為這個產品離商業化的路徑相對而言會更近。

第四，智能金融擴張會帶來哪些紅利

任何技術的變革，都會淘汰一些落后的生產力造成的一些商業模式，它也會對產生的行業帶來挑戰。比如“智能能投顧”、“智能投研”，一定會對于傳統的金融服務，比如說券商研究所的一些作業流程、商業模式產生比較大的變革。它帶來的紅利就是在金融領域里面，為用戶帶來更好的金融產品，同時為行業帶來更高的效率。而這個將為整個金融領域（甚至中國在智能金融領域）如果能夠走得更快的話，或許在移動互聯網領域，中國會領先全球市場。

我認為中國的政府是相對有決策智慧的生活，他們對于創新、節奏的把握，我覺得有極大的藝術。對于金融創新領域，大家可以看到其實中國是走在全世界的前列的。智能金融也同時為監管層帶來人工智能監管的問題，能夠把比如由于過度激進的創新產生的一些風險問題，通過智能金融來監管。它同時也可以更好地控制這個市場的風險。會給整個行業帶來體系化的紅利。

在智能金融領域，鉑諾于2017年6月20號左右率先推出了‘鉑諾人工智能1號基金’，也就是人們熟知的AI驅動全決策流程的主觀+量化基金。該只基金的特點是速度快、精度高、執行交易敏捷高效；解析匯聚并利用金融大咖投資智慧；理性分析與決策，克服人性弱點短板；平滑風險、強化收益、降低風險。

接下來鉑諾董事長簡毅談到了鉑諾的3A戰略：

1、AI

權益類市場有句行話，“我們是混小圈子賺大錢”。先把信息差跟認知差結合到一定程度，最后去構建公司最強勢的底層投資能力。

在技術變革的時代，我們希望通過AI的方式觸動金融市場產生心態、策略的開放。通過AI技術去做我們產品的兩端：

第一端：智能投顧。我們希望通過自己的努力，深耕中產階級、富裕階層，擴大我們在傳統財富端服務的能力邊界。

第二端：智能投研。我們希望擴展資產端權益類投資深挖能力。

2、Alpha

權益類收益和固定收益最大的區別之一是，給用戶創造超額、相對低風險、中收益、穩健、持續的收益，這也是鉑諾資產端的定位。

權益類收益和固定收益最大的區別之二是，用戶愿意接受不剛兌。但是話又說回來，用戶愿意接受不剛兌，是因為他認為你這家公司有能力做到根本不會讓他損失本金。所以，為了要打造這樣的能力，我們創造了超額的Alpha。

3、Academy

鉑諾另一塊業務鉑諾學院。鉑諾董事長簡毅認為，教育培訓和金融服務很多時候很類似，需要有很強的信任和專業壁壘。

眾所周知，供應端很混亂，市場里很多產品的供應方更多是利用信息差賺你的錢。所以鉑諾學院要承擔的是，財商教育、中產社區維護包括用戶的引流。我們希望打造公益或者半公益的，針對于中產富裕家庭全國性的財商教育的社群和平臺。

以上三個戰略最后服務我們兩個垂直深耕：中產富裕家庭和權益類領域。

為此我們做了充足的準備，鉑諾擁有豐富的高凈值用戶積累，在權益類市場上鉑諾深耕兩年，擁有最豐富的細分領域實踐經驗；經過精心運營，目前平臺用戶平均復投次數大于7次，且人均投資額在18萬元人民幣左右，由于鉑諾制定了科學合理的風控技術，從資金的每一步流動保證客戶資金的安全規范運作，從而實現鉑諾100%的兌付。

在鉑諾成立的早期，創新工場對鉑諾進行A輪戰略投資，同時工場AI研究院副總裁吳卓浩先生擔任鉑諾聯合創始人，鉑諾人工智能1號基金的推出就得益于工場AI工程研究院的大力支持。

鉑諾B輪領投方是曹國熊先生和財經作家吳曉波的頭頭是道基金，為鉑諾帶來了大量的高凈值流量，推動了鉑諾智能金融理念和技術的普及。也是鉑諾平臺壯大的必要條件。

人工智能驅動的智能金融新賽道，作為中國人工智能的先行者，鉑諾將引領人工智能賦能權益類投資的行業浪潮。